Vaikka Covid-19: llä voi olla jonkin verran kielteisiä vaikutuksia heliumin tuotantoon, toistaiseksi vaikutus heliumin kysyntään on ollut paljon suurempi.
Mitä tämä kaikki tarkoittaa heliummarkkinaosapuolille? Tietysti olemme kartoittamattomissa vesissä tämän koronaviruksen suhteen. Emme tiedä kuinka kauan pandemia kestää, kuinka syvä lama voi olla, kuinka kauan sosiaalista etääntymistä harjoitetaan tai mitä hallituksemme tekevät valinnat henkilökohtaisen turvallisuuden ja talouksien uudelleen käynnistämisen välillä.
"Jos tämä on melkein paikkansa, heliummarkkinat siirtyisivät vajeesta tiukkaan tarjonnan ja kysynnän väliseen tasapainoon vuoden 2020 toisella neljänneksellä - ja Helium Shortage 3.0 laskee kaksi neljäsosaa nopeammin kuin se olisi ..."
Näkemykseni lähtökohtana on oletus, että maailma kokee jyrkän taantuman, joka kestää ainakin toisen vuosineljänneksen (toinen vuosineljännes) ja vuoden 2020 kolmannen vuosineljänneksen kautta, ennen kuin alamme palautua viimeisen vuosineljänneksen aikana. Odotukseni on, että heliumin kysyntä laskee vähintään 10–15% Q2 / Q3 aikana ennen kuin se alkaa palautua Q4.
Jos tämä on melkein paikkansa, heliummarkkinat siirtyisivät vajeesta tiukkaan tarjonnan ja kysynnän tasapainoon vuoden 2020 toisella neljänneksellä - ja Helium Shortage 3.0 lakkaa noin kaksi neljäsosaa nopeammin kuin se olisi ilman Covid-19: tä.
Itse asiassa Yhdysvaltain maankäyttötoimisto (BLM) lopetti raakaöljyn allokoinnin BLM-järjestelmästä 26. maaliskuuta, ensimmäistä kertaa kesäkuun 2017 jälkeen, mikä antaa selkeän osoituksen vähentyneestä kysynnästä.
Siihen mennessä, kun tämä heliumin kysyntä alkaa toipua, toivottavasti Q4: n mennessä, Arzewin, Algerian lähteen ja / tai Qatarin kolmannen tehtaan laajennuksen odotetaan saavan markkinoille uusia toimituksia. Tämä helpottaisi tarjonnan ja kysynnän jatkuvaa tasapainoa sen sijaan, että palataan pulaan, vaikka heliumin kysyntä nousisi nopeasti viimeisen vuosineljänneksen aikana.
Sillä välin odotan edelleen Gazpromin Itä-Siperian Amur-projektin tuotannon alkavan palauttaa terveempi tasapaino tarjonnan ja kysynnän välillä vuoden 2021 puoliväliin mennessä.
Yhteenvetona voidaan todeta, että Kornbluth Helium Consulting uskoo, että Covid-19 saa Helium Pula 3.0: n lieventämään noin kaksi neljäsosaa aikaisemmin kuin se olisi, jos emme olisi kokeneet globaalia pandemiaa. Luonnehtisin tätä "optimistiseksi" tai "realistiseksi" ennusteeksi, jolla on suurempi riski kääntyä alaspäin (alhaisempi kysyntä), jos pandemia kestää kauemmin tai aiheuttaa syvemmän maailmanlaajuisen taantuman.